自从狐狸狐假虎威欺骗了老虎，老虎心中一直愤愤不平，就想找机会报复一下狐狸。
一天，老虎在山下碰巧遇见了狐狸。老虎说：“狐狸，你好大胆，竟敢欺骗我森林之王，今天我非吃了你！”狐狸回答道：“大王，您可以吃了我，但您必须跟我赛跑，如果您先跑到山顶，我就让您吃。”“我凭什么相信你？”“如果你不相信我，就说明您们虎族胆小怕事，您们胆小怕事，就说明您们不配做森林之王！”老虎好面子，只能同意。开始跑了，老虎像离弦的箭，领先了狐狸，狐狸趁机躲进树丛里，对远处的老虎喊：“哈哈，大王您跑的真慢！”老虎听到后，懵了，便赶快往前冲，结果从山顶下摔了下来。
第一次，老虎失败了，心里一直火冒三丈，便下令全森林搜捕狐狸。狐狸躲在山林里，正在精心策划如何面对老虎，想出了一个巧妙的办法。它砍了许多的树木。几天后，狐狸故意暴露出自己的隐藏地点。老虎知道了它的隐藏地点后，率领众猛兽上山捉拿狐狸。狐狸现在是“万事俱备”，它把砍的树木一个个点燃，滚下山，撞到了许多猛兽，烧到了树林。它们有的都被火烧死了。幸亏老虎反应快，否则它会也被活活烧死。
山上的火灭了后，老虎累晕了过去。老虎醒来后，山羊医生说：“大王，也许是您最近脾气暴躁、情绪不好，而导致的劳累，您最近要散散心，情绪绝不能激动。”可是固执的老虎不听劝，第二天，它独自一人去找狐狸一决高下。狐狸知道后，逃到了悬崖边，老虎也追到了这里。老虎说：“狐狸，你已无处可逃，你身后就是万丈深渊的悬崖，乖乖让我吃了你吧！”狐狸答道：“哈哈，老虎，您真愚蠢！我骗了您好多次，您却一次次上当。您这次想吃了我，真是妄想！”老虎此时已经愤怒到了极限，它失去了理智，给狐狸来了个饿虎扑食，狐狸闪得快，老虎一不小心摔下了悬崖。
老虎怒吼道：“既生虎，何生狐！"声音顿时响彻云霄，传遍了整个森林。老虎就消失在了万丈深渊之中。
